美国学生贷款还款体系将于7月1日起迎来调整，涉及数百万借款人的还款安排。此次变化与特朗普政府去年夏天签署的《一揽子美好法案》（One Big Beautiful Bill Act）有关，同时也受到联邦上诉法院裁定终止拜登政府“Save”还款计划的影响。

学生债务危机中心（Student Debt Crisis Center）主席娜塔莉亚·艾布拉姆斯（Natalia Abrams）表示，频繁且幅度较大的政策变化令借款人感到困惑。她称，自己在该领域工作15年以上，“从未见过情况如此糟糕，也从未见过变化如此频繁和剧烈”。

Save计划将于7月1日终止

Save计划是拜登政府于2023年推出的基于收入的还款计划，旨在降低本科生贷款负担，减少部分借款人的月供，并为低余额借款人提供更早的减免安排。报道称，超过700万美国人参与了该计划。

在今年3月联邦上诉法院作出裁决后，Save计划将于7月1日正式终止。该裁决源于全国多州共和党总检察长对该计划提出的挑战。随着终止生效，相关借款人的月供将从7月1日起重新开始。

借款人需在90天内选择替代还款方案

Save计划终止后，借款人将有90天时间改选其他还款计划。对于在2026年7月1日前发放的贷款、且不打算再借新贷款的借款人，仍可在多种现有的基于收入还款计划和固定还款计划中选择。

现有的基于收入还款计划包括收入基还款计划（IBR）、按收入还款计划（Paye）和收入相关还款计划（ICR）。这些计划通常在还款20至25年后提供贷款减免。不过，Paye和ICR将于2028年夏季前被取消。

若Save计划借款人未在规定时间内申请其他还款计划，将被自动转入标准固定还款计划。该计划一般不包含贷款减免安排，且月供通常高于基于收入的还款计划，因为其固定金额设计目标是确保贷款在10年内还清。报道同时提到，另有两种固定还款计划可提供较低或逐步增加的月供，但还款期限更长。

教育部称改革旨在“简化”，与拜登时期路径不同

美国教育部表示，此次调整意在简化学生债务体系。教育部副部长尼古拉斯·肯特（Nicholas Kent）今年早些时候称，多年来借款人处于“令人困惑的不确定循环”，并表示特朗普政府的政策立场是“如果你借了贷款，就必须还清”。

报道指出，这一方向与拜登政府处理学生贷款的方式形成对比。拜登政府曾试图取消价值4300亿美元的学生债务，但在2023年被最高法院阻止。

7月1日后新增借款人将出现两种新计划

对于计划在7月1日后借入新贷款的借款人（即便此前已有贷款），将可选择两种新还款计划：还款援助计划（RAP）和分级标准计划。

其中，RAP的月供以借款人的调整后总收入（AGI）为基础，而非可支配收入。若AGI超过1万美元，月供为该金额的1%至10%；低于该门槛者月供为10美元。贷款将在30年后获得减免。

分级标准计划属于固定还款计划，还款期限为10至25年，月供至少50美元。部分进入还款期且未选择其他合格计划的借款人将被自动纳入该计划。

毕业生对新安排感到不确定

报道显示，近期大学毕业生正为政策变化做准备，一些人对未来在新还款体系下继续借款的可行性表示不确定。

加州大学圣地亚哥分校21岁的四年级学生瑞安·科里亚（Ryan Coryea）表示，毕业后计划搬回德州老家，原因是难以同时承担学生贷款还款以及上涨的住房和食品成本。她称，自己曾考虑攻读法律或公共政策硕士学位，但新的还款安排可能令其却步。

佛罗里达大学今年春季获得硕士学位的卡西·乌尔本茨（Cassie Urbenz）即将开始偿还本科期间借入的2万美元贷款。她表示，自己新近获得佛罗里达教育协会工会组织者的工作，月供约200美元，并称新的还款计划让她感到失望，因为将面临更大的提前还款压力。

密歇根大学资产教育与包容中心创始主任威廉·埃利奥特（William Elliott）则表示，学生债务对一代人产生了长期影响，并改变了美国人对教育价值的看法。他称自己背负学生债务超过20年，债务影响了其积累财富的能力，并削弱了对学位回报的信心。